Годовое бюджетирование

В годовом бюджетировании применяются более точные, чем в перспективном планировании, методы расчетов.

Сводный (основной) бюджет организации (предприятия) представляет собой прогнозируемое состояние основных финансовых показателей на момент окончания периода планирования. Сводный бюджет слагается из операционного и финансового.

Бюджетная системаНазначение операционного бюджета – увязка натуральных показателей планирования со стоимостными; определение наиболее важных пропорций, ограничение и допущений, которые следует учитывать при составлении основных бюджетов.

Основные бюджеты, составление которых обязательно для каждой организации, – бюджет доходов и расходов (или прогноз отчета о прибылях и убытках), бюджет движения денежных средств и прогноз баланса. Основные бюджеты – это консолидированные бюджеты. Они строятся по организации в целом или по центрам прибыли, т.е. по тем центрам финансовой ответственности, по которым может быть рассчитан финансовый результат. Основные бюджеты имеют стандартные форматы.

Бюджет доходов и расходов (или прогнозный отчет о прибылях и убытках). В этом документе рассчитываются плановые значения объема продаж от реализации отгруженной покупателям продукции, себестоимости реализованной продукции, коммерческих и управленческих расходов, расходов финансового характера (проценты по долгам), налогов к уплате и др. большая часть исходных данных берется из операционных бюджетов.

Как правило, бюджет доходов и расходов составляют в двух вариантах: сводном (в целом по организации) и «развернутом» (в разрезе доходности отдельных видов продукции). Такое построение документа позволяет судить о рентабельности производства за определенный период, с его помощью можно провести анализ безубыточности.

Бюджет движения денежных средств (БДСС). Главная задача этого бюджета – проверить реальность источников поступления средств (притоков) и обоснованность расходов (оттоков), синхронность их возникновения, определить возможную потребность в заемных средствах. Этот документ, позволяющий реально оценить, сколько денежных средств и в каком периоде потребуется организации (предприятию).

В соответствии с Международными стандартами финансовой отчетности (МСФО) и сложившейся практикой для подготовки отчета о движении денежных средств используются два основных метода: прямой и косвенный. Эти методы различаются между собой полнотой представления данных о денежных потоках организации.

Прямой метод основывается на исчислении притока (выручки от реализации продукции и прочих поступлений; доходов от инвестиционной и финансовой деятельности) и оттока денежных средств (оплаты счетов поставщиков, возврата полученных заемных средств и др.).

Планирование потоков денежных средств происходит по трем основным направлениям деятельности: основной (операционной), инвестиционной и финансовой.

Исходным элементом является выручка.

Косвенный метод основывается на последовательной корректировке чистой прибыли в связи с изменениями в активах коммерческой организации. Исходным элементом этого метода является прибыль.

Источником информации для разработки бюджета движения денежных средств косвенным методом служит прогноз баланса и бюджет доходов и расходов. Расчет чистого денежного потока этим методом осуществляется в разрезе отдельных видов хозяйственной деятельности и организации в целом.

Различия полученных результатов расчета денежных потоков прямым и косвенным методом относятся только к операционной деятельности. Подведение баланса движения денежных средств по инвестиционной и финансовой деятельности осуществляется одинаково.

При расчете потоков денежных средств косвенным методом можно руководствоваться следующей схемой.

 

Табл. Схема формирования денежных потоков косвенным методом

I. Денежные потоки по основной (операционной) деятельности

1. Чистая прибыль

2. Амортизационные отчисления (+)

3. Увеличение (-) или уменьшение (+) дебиторской задолженности

4. Увеличение (-) или уменьшение (+) запасов и прочих текущих активов

5. Увеличение (+) или уменьшение (-) кредиторской задолженности и прочих текущих обязательств (за исключением банковских кредитов)

Итого: сальдо по основной (текущей) деятельности

II. Денежные потоки по инвестиционной деятельности

1. Увеличение (-) основных средств незавершенных капитальных вложений

2. Увеличение (-) долгосрочных финансовых вложений

3. Прибыль (+) от продажи долгосрочных активов

Итого: сальдо по инвестиционной деятельности

III. Денежные потоки по финансовой деятельности

1. Увеличение (+) собственного капитала путем эмиссии новых акций

2. Уменьшение (-) собственного капитала в связи с выплатой дивидендов и выкупом акций

3. Увеличение (+) или уменьшение (-) кредитов, займов, облигационных займов, векселей

Итого: сальдо по финансовой деятельности

Суммарное изменение денежных средств должно быть равно увеличению (уменьшению) остатка денежных средств между двумя плановыми периодами.

Достоинство прямого метода заключается в том, что это непосредственный расчет и охват всего денежного потока. Однако вычисления при помощи косвенного метода полнее показывают соотношение движения денежных средств и хозяйственной деятельности организации в целом; раскрывают взаимосвязь между бюджетом доходов и расходов и бюджетом движения денежных средств.

Прогноз баланса – это прогноз состояния активов и пассивов организации (предприятия), вида деятельности, инвестиционного проекта или структурного подразделения в соответствии со сложившейся структурой активов и обязательств и ее изменением в процессе реализации бюджета доходов и расходов, бюджета движения денежных средств и инвестиционного бюджета. Его назначение – показать, как изменится балансовая стоимость организации в результате осуществления финансово-хозяйственной деятельности организации в целом или ее структурных подразделений в течение бюджетного периода. В отличие от бухгалтерского баланса прогноз баланса может быть составлен не только для организации в целом, но и для отдельного вида деятельности и структурного подразделения (самостоятельного юридического лица или филиала).

 

 

1 comment for “Годовое бюджетирование

  1. arbooz
    06.03.2013 at 15:34

    доходчиво объясняет, спасибо за статью.

Добавить комментарий

Ваш e-mail не будет опубликован. Обязательные поля помечены *